Ռիսկի կառավարում, երբ առեւտրային ֆյուչերսային

Թե ինչ է ռիսկը: Ռիսկ - դա մի գործընթաց է, որը, կարելի է ձեռք բերել ցանկալի ակցիան տայինք, որը կարող է հանգեցնել կորստի մասի, որ, որ դա մեր երբեւէ մեզ համար թանկ է.

Կիրառելի է առեւտրին ֆյուչերսներ վրա ֆոնդային բորսայում, դա, թե որքան գումար ենք պատրաստ են կորցնել դեպքում անբարենպաստ ելքի, որպեսզի շահույթ որպես տոկոսային.

Թե ինչպես կարելի է նվազագույնի հասցնել ռիսկը, երբ առեւտրային բարձր ռիսկային գործիքների - ապագան. Կան շատ գրականություն կառավարման կապիտալի եւ նվազագույնի հասցնելու ռիսկերի առեւտրի. Ինձ համար, ես կարեւորում է հետեւյալ տարրերը.

• դադարեցնել արժեք - դիմում;
• ուժգնությունն ռիսկի առեւտրային;
• Մուտքագրման արժեքները գումարի ավանդի,
• գումարը կորուստների օրը.

Ուժգնությունն կանգառ - դիմում.

Ես մտնում է գործարքի միայն այն ժամանակ, երբ ես կարող եմ վերջ դնենք արժեքը 1-4% -ի երաշխիքի է ապահովել պայմանագիրը: Շատ հազվադեպ դեպքերում, դա 5%, բայց ձգտում են պաշտոնների հետ մի կանգառում 1.5 - 2.5%. Եւ այժմ ամենակարեւոր բանը, ես չեմ դնում հիմարություն է դադարեցնել իմ հետաքրքրությամբ, ոչ թե նայում իրավիճակին եւ ձգտում ելակետային տվյալներ գործարքի մեջ, որտեղ կանգառը կլինի տեղին է.

Օրինակ. Գրավի առարկան 1 ֆյուչերսների պայմանագիրը բաժնետոմսերի «Գազպրոմ» (GAZR) - 1500 ռուբլի: Ես մտնում է գործարքի, եթե ես տեսնում եմ, որ ես կարող եմ տեղադրել մի stop-խնդրանք մեկ 1- 4% (15 - 60 ռուբլի): Դուրս է կանգառում միանգամայն ընդունելի է, եւ մեծ ռիսկ օրական (intraday) առեւտրական չարժե այն.

Չափը ռիսկի առեւտրային.

Կարեւոր ցուցանիշ է ռիսկերի կառավարման արժեք ռիսկի պարգեւատրման. Ինչ է նշանակում? Երբ մենք մտնում առեւտրային պաշտոն (գնել կամ վաճառել Futures), մենք պետք է առաջին հերթին հասկանալ, թե որքան ենք մենք կորցնում դեպքում անբարենպաստ մեզ համար, որ վերջը (գնով գնում են մեր ուղղությամբ), բայց որ ամենակարեւորն է, թե որքան ենք մենք գոնե վաստակել, երբ շարժվում է մեր ուղղությամբ.

Մենք, իհարկե, չի, երբ մենք չգիտենք, (չեմ, ովքեր չգիտեն, թե), թե որքան գինը կլինի միավոր, բայց մենք գիտենք, թե այն մակարդակը, որի գինը անշրջելի է անցյալում, եւ դա մեր առաջին թիրախներ. Po- նաեւ մենք պետք է ուղենիշ մեզ, որտեղ մենք գալիս դուրս դիրքի (փակել գործարք), եւ դա պետք է լինի որոշակի թվով. Այո, գինը կարող է գնալ նույնիսկ հետագա մեր ուղղությամբ, սակայն չի կարող գնալ:

Այնպես որ, մենք ստանալու մեջ դիրքորոշման, դնում է կանգ առնել եւ սպասել երթեւեկության մեր կողմը. Այնպես որ, արժեքը մեր պոտենցիալ շահույթը պետք է լինի առնվազն 2 անգամ ավելի մեծ է, քան արժեքի մեր կանգառ.

Օրինակ, մենք գնել մեկ ֆյուչերսային պայմանագիր վրա բաժնետոմսերի «Գազպրոմ» (GAZR) գնով 1500 ռուբլով (երաշխիքը) .. Մենք վերջ դնելով 30 ռուբլի: (2% գրավի) արժեք մեր ռիսկի, եւ մենք պետք է ակնկալել վերադարձը առնվազն 60 ռուբլով, այսինքն, վաճառել պայմանագիրը 1560. RUB: Մեր արժեք է ռիսկը շահույթի - 1: 2.

Իդեալում, դուք ուզում եք, որ հարաբերակցությունը հակված է ռիսկի շահույթ 1: 3 կամ ավելի. Ես երբեմն գնում գործարքի մեջ մի հարաբերակցության 1: 1 հաշվով, սակայն, որ հազվադեպ դեպքերում, փորձում է ներառել առնվազն 1: 2.

Մուտքագրում գումարը ից ավանդային արժեքից:

Գոյություն ունի մի տեսակետ, որ դուք չեք կարող մտնել այդ ամբողջ գումարը Ձեր հաշվին է մեկ գործարքի. Ինչու? Քանի որ դուք պետք է ունենա ֆոնդային գումար է հաշվի այն դեպքում, երբ գինը ճիշտ չի գնա ձեր օգտին. Դուք պետք է նստել է խոտորում գների հակառակ ուղղությամբ, եթե դուք չունեք բավարար գումար են հաշվում, ապա կգա մի տխուր միջոցառում, որի անունը - միջակայքն զանգահարել (մարժա պահանջը), եթե դուք չեք ավելացրել լրացուցիչ միջոցներ, Ձեր դիրքորոշումը փակ է լինելու բռնի:

Կարդալ ավելին ...